Questo spensierato pseudo-documentario di uno dei registi più seri del mondo, Federico Fellini, è pieno di vivide riprese di routine di clown, rivelando la grande ammirazione di Fellini per i clown e gli artisti circensi. Ricordando la sua ossessione d'infanzia per la forma d'arte, Fellini scava nei ricordi di spettacoli del suo passato, sapientemente recitati da veri maestri dell'arte del clownerie. Fellini cerca di introdurre la frivolezza del clown sotto forma di un documentario.